今年上半年，AI叙事如日中天，资金疯狂涌入算力、大模型、光模块等赛道，传统消费股等一众“老登股”坐上了冷板凳。然而，下半年，画风突转。七月，AI资产集体下挫，传统消费股反而成了资金的避风港。美股市场也不例外，7月纳斯达克综合指数累跌3.2%，创下今年3月以来最差单月表现，真正的顶级“老登股”可口可乐，却在此时创下历史新高。今年以来，可口可乐年内累计上涨超20...

本周算力租赁板块表现亮眼，8月4日宏景科技、利通电子等多股涨停，整个板块一周涨幅超8%。但比股价更值得关注的，是产业端正在发生的事。豆包大模型日均Token调用量从两年前的1200亿暴涨到180万亿，翻了1000倍；OpenRouter平台上调用量前三的模型全是国产的——DeepSeek V4、MiMo-V2.5、Minimax M3。但模型出海只是表象，真...

高盛发布深度研报指出，记忆体基本面极为强劲。当前，两大龙头2027年预估市盈率已跌至3.5倍至3.6倍的历史极低水平，重申三星与SK海力士“强力买进”评级。记忆体产业正由AI算力基础设施的爆发（HBM + eSSD）所驱动，进入超级周期。 1. 2027年HBM价格上行空间有多大？ 高盛核心观点：预计2027年HBM平均售价将暴涨约100%。预期三星与SK海...

7月CPI与PPI同比涨幅双双回落，这表明在输入性通胀退潮之后，内需尚未出现明显的接棒迹象。国际油价自5月下旬以来的快速回落，在7月的PPI数据中得到了滞后体现。随着输入性通胀的消退，物价走势的关注点已重新回到内源性因素上。核心CPI环比上涨0.3%，同比上涨0.9%，显示内需求温和修复，但目前的修复力度尚不足以抵消输入性因素的回落。 7月PPI同比回落主要...

巴菲特卸任之后，伯克希尔哈撒韦终于迎来了新的重大动作。这无疑是一个重磅信号：在沉寂了14个季度之后，这位手握天量现金的投资巨头终于开始出手了。 数据显示，2026年上半年，伯克希尔净买入股票约116.25亿美元，买入额高达394.05亿美元，较2025年同期的70.92亿美元大幅增长。与此同时，公司现金储备也从三个月前创下的3974亿美元高点，下降至3655...

“1011内幕巨鲸”代理人Garrett Jin在最新周报中分析道，尽管此前建议逢低布局存储芯片，但市场并未如期回调，反而迎来暴涨。鉴于此，他已将此前反弹仓位的一半获利了结。这一操作并非基于投资逻辑的变动，而是基于对推动上涨资金结构的判断。他直言，这更像是一场“逼空行情”，而非市场对基本面的最终确认。 虽然空头回补能制造SK海力士等存储芯片股的短期上涨，但难...

人形机器人领域的“A股第一股”宇树科技，将于8月10日启动网上及网下申购。本次发行价格为150.80元/股，网上申购代码为787836，中一签（500股）需缴款7.54万元。据预测，若上市首日涨幅超过100%，投资者中一签的盈利将有望超过7.5万元；若涨幅达到200%，中一签的最高盈利预计可达15万元。

尽管晶体管尺寸的缩减仍在继续，但2026年超大规模集成电路技术与电路研讨会的与会者被敦促从系统层面进行更广阔的思考。OpenAI硬件负责人Richard Ho在会议开幕式上呼吁转变思维方式。他指出，进步并非仅靠晶体管尺寸缩小就能实现，它还需要在电路和技术方面取得突破，例如存储器集成、低功耗互连、电源传输、散热以及先进封装。Ho在主题演讲中表示，所有领域的创新...

当地时间8月8日，伯克希尔·哈撒韦公布了2026年第二季度财报。数据显示，公司二季度营业利润与净利润双双大幅超越市场预期。尤为引人注目的是，在新任CEO格雷格·阿贝尔的带领下，伯克希尔正加速将巴菲特留下的巨额现金储备投入运作，大手笔布局股票与回购。 **业绩概览：净利润翻倍，营收增长** 2026年第二季度，伯克希尔营业利润同比增长16%，达到129.8亿美...

据韩国经济日报披露，SK海力士正在筹备一项规模宏大的股东回报方案，总额预计约为100万亿韩元（约合710亿美元）。该方案将主要包含股票回购与现金分红，其中股票回购规模计划达到40万亿韩元（约合284亿美元），约占公司已发行股份总数的2%以上。这一回购比例与公司此前为美国存托凭证（ADR）上市发行新股的比例相近。相较于去年约14.3万亿韩元的股东回报规模（含约...

8月9日，国家统计局发布2026年7月居民消费价格指数（CPI）和工业生产者出厂价格指数（PPI）数据。数据显示，7月份CPI同比上涨0.5%，环比下降0.1%；PPI同比上涨3.5%，环比下降0.7%。 ### 一、 CPI数据详情 7月份，全国居民消费价格指数同比上涨0.5%。分城乡看，城市上涨0.5%，农村上涨0.4%。分项目看，食品价格下降1.5%，...

满负荷生产、业绩翻倍、加速出海，中国铝业正迎来前所未有的发展黄金窗口期。在内外市场的双向驱动下，我国铝产业的综合竞争力显著提升。作为应用场景极为广泛的基础有色金属，铝材广泛渗透于食品包装、新能源汽车、电力设施及高端装备等领域。2026年上半年，多家上市铝企业绩实现翻番增长，行业产能、销量与利润同步攀升。 订单饱满，全线满产。在河南多家铝企的车间内，生产设备高...

当地时间8日，马斯克在社交平台X上发文澄清，他的言论中包含推测与期许，但亦有确凿事实。事实方面，由星舰发射的第三代星链卫星（V3），其综合性能将比目前由猎鹰火箭发射的第二代卫星（V2）高出整整一个数量级。此外，后续还将发射数量倍增的V3及更新型号卫星，并搭载V2版本及手机直连卫星功能。这预示着整体带宽将超过第二代星链系统的100倍。据悉，第二代星链今年的年度...

Citrini Research分析师Jukan近日在社交平台发文指出，市场大势所趋，短期内唯有“做空存储、做多光通信”这一路径可选。事实上，已有不少对冲基金先行布局了这一策略。 这主要基于以下三点逻辑：首先，随着韩国杠杆ETF机制名存实亡，有限合伙人（LP）正面临大规模赎回压力，这势必会引发额外的抛售潮。其次，英伟达正在调整Rubin Ultra的HBM配...

七年前，它是创胜冲刺Biopharma的关键拼图；七年后，它却成了必须剥离的重资产。8月7日，创胜集团宣布，旗下奕安济世拟将杭州CDMO相关厂房、设备等实体资产出售给药明生物旗下杭州明德，交易总价1.9亿元。而截至今年6月底，这批资产的账面净值仍高达约4.57亿元。伴随这场“割肉式”出售，创胜预计将确认约2.8亿元的亏损。这笔看似普通的资产易手，实则折射出中...

千亿级私募巨头景林资产，在二季度进行了大手笔的调仓操作。其美股持仓市值虽降至21.9亿美元，环比大幅缩水43%，但这并非溃退，而是一次主动的战略聚焦。景林显著提高了持仓集中度，前五大重仓股合计占比高达83.23%。截至二季度末，其十大权重股依次为谷歌A、英特尔、拼多多、满帮、富途、网易、亚朵、奇富科技、苹果以及台积电。 根据13F文件披露，景林资产在二季度直...

近期，黄金市场迎来一波强劲反弹。周五，受美国非农就业数据表现疲软的影响，市场大幅降低了美联储年内加息的预期，推动现货黄金单日大涨逾2%。本周，金价成功收复4300美元大关，创下自6月份以来的新高。在过去五个交易日内，金价累计涨幅已超过7%，创下今年2月初以来最大的周度涨幅。 瑞银对此持乐观态度，认为本轮反弹主要受三股力量推动：一是中国机构投资者的增持；二是黄...

苹果官方网站披露，Apple智能将依托阿里巴巴千问模型进行协同工作。

据央视新闻8月8日报道，市场监管总局公布数据显示，新产业与新赛道企业蓄势待发，服务业新消费与高技术服务业双轮驱动，制造业转型升级步伐加快，产业发展亮点纷呈。新产业与新赛道相关企业持续释放动能。上半年，全国新设“八大新兴产业”和“九大未来产业”相关企业56.1万户，保持稳定增长，为推动新质生产力发展注入源头活水。一是新兴产业加速成长。作为构建产业链供应链韧性重...

光通信板块结束了长达一个月的深度调整，迎来了强劲的反弹。然而，修复力度更大、弹性更强的领域在于更上游——衬底、原料及稀有金属。由于衬底缺口超过七成，缺货预期沿产业链层层传导，点燃了市场热情。磷化铟的紧缺剧本，上半年已在A股市场上演。云南锗业连续四天涨停，有研新材三连板，三安光电、株冶集团、海特高新等相关概念股集体跟涨。磷化铟究竟是如何成为光模块最大的瓶颈的？...