**市场概况**
9月30日，A股主要指数涨跌互现。上证指数收报3842.19点，上涨0.31%；深证成指微跌0.11%；创业板指下跌0.23%；科创综指和科创50指数跌幅较大，分别下跌1.81%和2.51%。万得全A指数微跌0.06%，北证50指数上涨0.7%。当日市场成交额达1.45万亿元，较前日小幅增加，但仍处于年内较低水平。
板块方面，房地产板块早盘震荡后回升；医药板块表现亮眼；银行、煤炭等红利资产交投活跃，工商银行、中国银行股价创出新高；白酒板块午后发力，贵州茅台、五粮液、山西汾酒、泸州老窖等齐头并进。
**ETF涨幅表现**
* **当日涨幅：** 医药生物相关ETF成为市场主线，疫苗、港股通医疗及创新药品种集体走强。其中，现金流ETF银华大涨5.77%，领涨全市场；港股通医疗ETF华夏上涨4.26%，疫苗ETF嘉实上涨4.26%。港股创新药板块同步跟涨，嘉实港股通创新药ETF上涨3.97%，富国疫苗ETF上涨3.93%，板块情绪显著升温。
* **近5日涨幅：** 地产、海外生物科技及港股医疗板块表现突出。纳指生物科技ETF汇添富上涨6.13%，房地产ETF银华与华宝分别上涨6.03%和5.79%。港股通医疗系列ETF延续上行态势，华夏与嘉实分别上涨3.95%和3.77%；现金流ETF银华录得4.31%涨幅，显示板块轮动特征明显。
* **近20日涨幅：** 地产板块累计涨幅居首，银华与华宝房地产ETF分别上涨15.49%和15.37%。纳指科技ETF景顺上涨13.06%。港股创新药与港股通医疗板块持续修复，嘉实港股通创新药ETF上涨8.26%，华夏港股通医疗ETF上涨7.99%，中长期修复趋势确立。
* **年初至今涨幅：** 半导体设备与科创半导体类ETF表现最佳，成为年内最强主线。华泰柏瑞中韩半导体ETF上涨82.27%，鹏华科创半导体设备ETF上涨81.84%，华夏科创半导体ETF上涨81.40%。半导体设备ETF万家上涨70.33%，科创芯片系列ETF普遍涨幅超38%，科技硬件板块全年占优。
**ETF资金流向复盘**
* **当日资金净流入：** 资金主要集中于固收类ETF，短融与科创债产品吸纳大量资金，权益端宽基、地产及算力主题也获得布局。具体来看，海富通短融ETF净流入31.76亿元，银华日利ETF净流入17.98亿元，科创债ETF银华净流入14.61亿元。权益类方面，博时有色矿业ETF净流入13.86亿元，南方中证500ETF与地产ETF分别净流入7.07亿元和6.29亿元，资金兼顾避险与权益机会。
* **近5日资金净流入：** 科创债板块成为资金配置核心，宽基及半导体设备主题同步加仓。科创债ETF嘉实净流入85.92亿元，易方达净流入40.16亿元，银华净流入38.24亿元。权益方向，易方达创业板ETF净流入35.70亿元，华夏科创50ETF净流入20.55亿元，华夏科创半导体材料设备ETF净流入18.87亿元，资金在固收打底的同时增配成长与硬科技。
* **近20日资金净流入：** 科创债仍是资金第一配置主线，科创50ETF迎来百亿级资金入场。科创债ETF嘉实净流入155.34亿元，华夏科创50ETF净流入100.05亿元，华宝添益ETF净流入88.25亿元。信用债ETF海富通净流入60.64亿元；权益端易方达创业板ETF净流入58.84亿元，成长赛道获得中长期资金布局。
* **年初至今资金净流入：** 资金偏好高度集中于半导体设备、通信、固收及黄金避险品类。科创半导体ETF华夏净流入444.88亿元，通信ETF国泰净流入338.78亿元，半导体设备ETF国泰净流入291.50亿元。固收与现金管理类产品同样获大额沉淀，银华日利ETF净流入293.31亿元，海富通短融ETF净流入161.95亿元；黄金ETF华安净流入192.49亿元，避险资产受青睐。