鼓狮财经8月5日电，富国银行最新观点指出，大型科技巨头的巨额AI投入正产生“涓滴效应”，向更广泛的经济领域传导，这有望成为推动工业股上涨的动力。该行策略师Ohsung Kwon对数据中心建设热潮带来的红利充满信心。他在周二发布的研报中强调，那些制造数据中心所需机器、设备及工具的资本品公司，是目前AI产业链中最大的间接受益者。Kwon在接受采访时表示，近期资本品板块与半导体行业的相关性已升至最高。他认为，已有多重迹象表明AI支出正逐步渗透至工业领域。据富国银行测算，7月份制造业活动以四年来最快的速度扩张，非AI相关资本支出同比增长10%，商业及工业贷款增速亦显著加快。
最新快讯
2026年08月05日
午后，半导体板块持续走高，截至收盘，中证半导体材料设备主题指数上涨9.5%，成份股中，中巨芯-U“20CM”涨停，有研新材、金海通、江华微等涨停。天风证券指出认为，本轮存储景气改善并非单一终端补库驱动，而是需求结构变化、供给扩张趋于理性以及产业链库存周期修复共同作用的结果。随着AI算力建设持续推进，高端存储需求的重要性进一步提升，行业供需格局有望逐步改善。在...
8月5日，稀土永磁板块早盘高开高走、震荡上行，截至午间收盘，中证稀土产业指数上涨3.4%，中证石化产业指数上涨1.2%。
截至14:32，沪深300指数上涨1.1%，中证A500指数上涨1.5%，资金涌入相关ETF，同花顺iFinD数据显示，截至昨日，沪深300ETF易方达（510310）近一月获约116亿元净流入，A500ETF易方达（159361）近一月获约40亿元净流入。市场分析指出，在低利率环境下，存款和债券收益率处于相对低位，权益资产的长期配置吸引力有所提升；此外，当...
8月5日早盘，人形机器人板块震荡上行，截至午间收盘，国证机器人产业指数上涨2.7%。同花顺iFinD数据显示，机器人ETF易方达（159530，联接基金A/C：020972/020973）半日获4000万份净申购。中信建投证券表示，人形机器人板块迎来多重催化：谷歌DeepMind发布全新机器人模型，机器人大脑能力持续提升，有望助力其在终端场景加速落地；宇树I...
近期，全球云计算与AI算力产业利好密集释放。海外五大云厂商二季度财报后集体上修2026年资本开支指引，合计资本开支规模有望突破8867亿美元，同比增幅近90%。国内方面，“十五五”算力网建设预计新增直接投资4万亿元，年均8000亿的投放节奏为“十四五”的三倍；上半年四大云厂商资本开支增速超80%。机构分析指出，AI推动云计算从弹性资源生意转向重资产基础设施+...
鼓狮财经8月5日电，美股光通信板块盘前延续涨势。迈威尔科技涨1.5%，上一交易日收涨近13%；Coherent涨2.5%，上一交易日收涨超12%；康宁涨1.1%，上一交易日收涨9%。
鼓狮财经8月5日讯，纽约大学斯特恩商学院教授、享有“估值院长”美誉的阿斯沃思·达莫达兰发出警示，美股AI热潮已现顶。他强调，抗风险能力较弱的小型AI公司最易受到冲击。达莫达兰指出，AI发展的峰值期已过数月，未来数月行业将迎来更多的整合与调整。此外，他认为那些在人工智能领域重金投入的超大规模数据中心，即当前的大型科技巨头群体，是该赛道中最为安全的投资标的。
SpaceX上市后的首份财报，揭开了马斯克为下一场竞争付出的成本。当地时间8月4日，SpaceX公布2026年第二季度财报，这也是公司上市以来首份财报。公司季度营收达到78亿美元，同比增长92%，净亏损收窄至5.41亿美元。然而，受AI基础设施和星舰项目投入推动，公司季度资本开支飙升至184亿美元。财报公布后，SpaceX盘后股价一度下跌超过8%，市场开始重...
一则关于美国联邦通信委员会拟禁止进口中国数据中心组件，特别是光模块的传闻，引发了A股市场的剧烈震荡。受此影响，光模块板块早盘集体跳水。中际旭创低开近14%，新易盛跌超10%，剑桥科技、东山精密、源杰科技等个股纷纷大跌。截至收盘，中际旭创下跌7.27%，成交额突破675亿元，刷新了此前2026年7月30日创下的597亿纪录。
针对这一传闻，多家上市公司迅速回应...
8月5日，A股市场呈现低开高走的强劲态势。截至收盘，主要指数全线飘红，其中科创50指数表现最为亮眼，涨幅达4.78%，北证50指数涨2.37%，深证成指涨1.86%，创业板指涨1.32%，沪指涨1.47%。全市场成交额达到26799亿元，较前一交易日大幅放量4514亿元，市场人气显著回暖，超3700只个股实现上涨。
盘面上，资源与科技板块成为市场领涨主力。贵...
摘要
市场常将社零等消费指标的走势偏弱归咎于居民消费意愿不足，这实际上是一种刻板印象。消费疲软的真正原因何在？市场认知存在哪些误区？消费结构中又有哪些亮点？本文将对此进行深入分析。
正文
一、误区一：高估消费走弱的领域
并非所有需求主体的消费都在回落，其中社会集团（企业）消费偏弱，而居民消费韧性仍较强。2025年中以来，社会消费品零售总额（社零）增速持续回落...
自6月以来，全球AI资产经历了一轮由多重因素共同驱动的剧烈调整。这些因素包括韩国市场的杠杆踩踏、美联储的鹰派扰动、对大型科技公司资本开支的质疑，以及中东地缘政治带来的能源风险溢价。市场不禁发问，科技股的调整究竟行至何处？我们认为，本轮科技行业的去杠杆进程已接近尾声，主要基于以下四点理由：
首先，韩国市场的剧烈去杠杆已基本结束。本轮全球AI资产的调整中，韩国市...