截至2026年8月4日收盘，创业板人工智能ETF（159382）表现活跃，换手率达13.22%，成交额达2.67亿元。其跟踪的创业板人工智能指数（970070.CNI）当日大涨9.39%。
南方基金基金经理潘水洋分析指出，7月以来科技板块的回调主要源于拥挤交易的修正，短期情绪波动难以改变产业景气度持续向好的大趋势。中信证券亦认为，过去一个月全市场科技类ETF在下跌日实现净申购约1159亿元，这为相关板块提供了宝贵的流动性支持。
政策端，国务院修订并发布了《集成电路布图设计保护条例》，旨在保护专有权并鼓励技术创新。产业端，中国信通院预测，2025年我国人工智能产业规模将突破1.2万亿元，同比增长40%。
海外市场方面，受美伊谈判消息提振，美股做多情绪高涨，云计算股集体收涨。近期北美云厂商密集发布的财报，有效缓解了市场对于AI资本开支可持续性的担忧。财报显示云业务收入普遍加速增长，管理层也对投资盈亏平衡点给出了更明确的预期，验证了高投入带来的业绩回报。在此背景下，AI集群规模有望进一步扩张。光互联作为集群网络的核心环节，将在GPU配比提升、端口速率升级以及“光进铜退”趋势的三重驱动下迎来高速增长，中长期看好光通信板块的景气度。